Les équipes de due diligence financière et de banque d’investissement de Stout se sont associées pour communiquer des services-conseils côté vendeur à une société de capital-investissement dans le cadre de sa cession d’un entrepreneur de services industriels de premier plan à service complet et multimétier pour certains des secteurs ayant la croissance la plus rapide en Amérique du Nord.

L’entreprise fournit des services de conception et d’ingénierie, de fabrication, d’installation et de maintenance pour diverses applications commerciales et industrielles. Son vaste portefeuille de services comprend des systèmes de tuyauterie, de CVC, de transport et des systèmes électriques, entre autres, avec des capacités allant de grands projets de conception/fabrication/installation pour de nouvelles constructions à la maintenance récurrente.

L’équipe de due diligence financière de Stout a fourni un soutien tout au long du processus de transaction. Les principaux livrables comprenaient une analyse de la qualité des bénéfices et un rapport à l’appui, une analyse du fonds de roulement net, de l’aide lors des appels de diligence avec des acheteurs potentiels et un soutien aux contrats d’achat. L’équipe de banque d’investissement de Stout a également apporté au client des services de conseil côté vente tout au long du processus. L’entreprise a connu une croissance considérable au cours des dernières années, au cours de laquelle notre processus a été clé, car il a fait le lien entre les moteurs de croissance, les projets clés, les facteurs de marge, etc.

La comptabilisation des produits était l’un des principaux domaines d’intérêt. L’entreprise réalise des projets qui peuvent durer de plusieurs mois à des engagements pluriannuels dans plusieurs de nos bureaux internationaux. Les produits sont comptabilisés selon la méthode comptable du pourcentage d’achèvement, qui repose sur des estimations importantes du coût d’achèvement d’un projet.

Les données historiques sur les projets sont analysées avec diligence, avec le bénéfice du recul pour effectuer une analyse rétrospective des travaux terminés afin de refondre les revenus et d’évaluer toute réserve sur les projets en cours. De plus, notre analyse a permis d’identifier divers ajustements conformes aux GAAP pour les états financiers intermédiaires et de normaliser certaines dépenses.

Notre équipe a été étroitement impliquée dans l’examen des conditions du contrat d’achat, y compris la fourniture de commentaires critiques et la préparation des pièces justificatives à l’appui du fonds de roulement net et de l’objectif convenu pour la livraison à la clôture.

Le projet s’est soldé par un résultat positif pour l’entreprise et un partenariat collaboratif entre les équipes de Stout Financial Diligence et de banque d'investissement.