Stout a annoncé que le fonds EQT Growth Fund (« EQT » ou « EQT Growth ») a conclu un accord en vue de l’acquisition d’une participation majoritaire et du financement d’opportunités de croissance de la principale plateforme logicielle verticale allemande dans le domaine de la photographie, GotPhoto Company (« GotPhoto » ou la « Société ») auprès de ses fondateurs, des investisseurs providentiels existants et l’équipe de direction, qui resteront des actionnaires minoritaires. Stout a agi en tant que conseiller financier exclusif des fondateurs et des actionnaires de GotPhoto.

L’équipe de direction de GotPhoto, y compris son PDG, Benedikt Greifenhofer, continuera à diriger l’entreprise, en s’appuyant sur ses solides antécédents de croissance. Dans le cadre de la transaction, EQT Growth investira également des capitaux primaires supplémentaires dans l’entreprise afin d’accélérer la croissance organique de la société, y compris les investissements dans les produits et la technologie, ainsi que de capitaliser sur les opportunités inorganiques intéressantes sur le marché.

Fondée en 2012 et basée à Berlin, en Allemagne, GotPhoto (et sa marque allemande, fotograf.de) se consacre à rendre les activités des photographes plus simples et plus efficaces en les aidant à passer moins de temps derrière leur bureau et plus derrière leur objectif. En permettant aux photographes de numériser des éléments clés de leur flux de travail (notamment la gestion et l’édition des photos, l’automatisation du marketing, le paiement et l’exécution des commandes), GotPhoto est un allié efficace du quotidien des photographes, qui réalisent ainsi des gains de temps et d’efforts notables sur leurs séances photo. L’entreprise (qui compte plus de 4 000 clients, principalement des petites et moyennes entreprises ainsi que des photographes « solopreneurs » à travers les États-Unis, le Royaume-Uni et la zone DACH, composée de l’Allemagne, l’Autriche et de la Suisse) a réussi à se forger une solide réputation en tant que fournisseur de solution logicielle verticale de premier plan dans le segment de la photographie de personnes à travers ses principaux marchés tout en étant en « bootstrap ».

GotPhoto opère sur un marché important mais très fragmenté et obsolète, sur lequel les services et produits numériques ne sont pas couramment utilisés. Comme les clients reconnaissent de plus en plus les avantages des solutions de gestion de flux de travail numériques telles que GotPhoto, on s’attend à ce que le marché de base sous-jacent augmente de 24 % d’une année sur l’autre jusqu’en 2027. De plus, historiquement, le marché de la photographie en volume s’est avéré plus résistant que d’autres parties du marché de la photographie au sens large, étant donné le désir constant des gens d’acheter des photos de haute qualité pour « capturer un moment » dans le temps, comme le premier jour de la crèche ou le jour de la remise des diplômes. GotPhoto est déjà bien positionné sur ce marché grâce à ses fonctionnalités transparentes de bout en bout et à sa plateforme conviviale, qui ont permis à l’entreprise de continuer à gagner des parts de marché sur les solutions existantes, avec une croissance constante de 50 % d’une année sur l’autre au cours des cinq dernières années.

EQT Growth s’associera aux fondateurs et à l’équipe de direction de GotPhoto pour continuer à investir dans la plateforme technologique propriétaire de la société, tout en ajoutant de nouvelles fonctionnalités au produit. Parallèlement, GotPhoto continuera à développer son expertise commerciale et bénéficiera de l’accès à l’équipe numérique interne d’EQT, au réseau de plus de 800 conseillers industriels experts d’EQT, ainsi qu’au partage des connaissances au sein de l’activité mondiale d’EQT, qui est active sur les principaux marchés de la société en Europe et en Amérique du Nord. Grâce à ce soutien, GotPhoto prévoit d’étendre sa présence dans des domaines tels que la photographie de sport et de portrait, ainsi que dans de nouvelles zones géographiques attrayantes, afin de renforcer sa position en tant qu’acteur mondial de premier plan dans le domaine de la photographie de personnes. En outre, EQT et GotPhoto estiment qu’il existe sur le marché un certain nombre d’opportunités de fusions et acquisitions intéressantes qui devraient permettre de compléter la stratégie organique de l’entreprise et d’accélérer les plans de croissance ambitieux de l’équipe.

EQT Growth soutient les entreprises technologiques de premier plan en phase de croissance lorsqu’elles passent à l’étape suivante. La stratégie vise à investir entre 50 et 200 millions d’euros, en soutenant des équipes de gestion solides de sociétés soutenues par des macro-tendances séculaires, principalement dans quatre sous-secteurs technologiques : les entreprises, les consommateurs, la santé et le climat. Basée dans cinq pays d’Europe, l’équipe d’EQT Growth dispose d’une vaste expérience en matière d’investissement et d’exploitation qui lui permet de soutenir les entreprises de son portefeuille en cas de besoin.

EQT est une organisation mondiale d’investissement à but précis qui gère 113 milliards d’euros d’actifs dans deux secteurs d’activité, à savoir le capital privé et les actifs réels. EQT possède des entreprises et des actifs en portefeuille en Europe, en Asie-Pacifique et en Amérique et les aide à atteindre une croissance durable, une excellence opérationnelle et une position de leader sur le marché.

Benedikt Greifenhofer, PDG de GotPhoto, a déclaré : « Pour une entreprise en démarrage comme GotPhoto, le partenariat avec EQT Growth marque le début d’un nouveau chapitre passionnant. Je tiens à remercier Mathis et toute l’équipe de Stout pour les efforts inlassables qu’ils ont déployés afin de rendre cette transaction possible et d’identifier le partenaire idéal pour nous à l’échelle mondiale. L’équipe a été un partenaire extrêmement précieux et de confiance tout au long du processus. »

Markus Posselt, cofondateur et ancien PDG de GotPhoto, qui fera partie du conseil consultatif de GotPhoto, a déclaré : « Mathis et l’équipe de Stout ont fait un travail exceptionnel en nous guidant tout au long du processus, tout en gardant à l’esprit les intérêts de la direction et des actionnaires. Le partenariat avec un investisseur SaaS aussi expérimenté qu’EQT Growth est vraiment le résultat idéal pour nous tous. »

Dominik Stein, partenaire de l’équipe EQT Growth Investment Advisory Team, qui rejoindra également le conseil consultatif de GotPhoto, a conclu : « GotPhoto est un très bon exemple d’entreprise technologique soutenue par des tendances macroéconomiques à long terme et dirigée par une excellente équipe de gestion qui est prête à s’engager dans la prochaine phase de son parcours de croissance. Benedikt et toute l’équipe de GotPhoto ont accompli tant de choses, ayant jusqu’à présent été entièrement financés par leurs propres moyens, nous sommes ravis de nous associer à eux tout en continuant à développer la position de leader de GotPhoto aux États-Unis, au Royaume-Uni et dans la région DACH. »

Mathis Wilke, directeur exécutif et responsable de la région germanophone chez Stout, a déclaré : « GotPhoto s’est imposé comme un acteur de premier plan pour consolider un marché très fragmenté et conduire la transformation numérique de l’industrie de la photographie humaine, qui pèse plusieurs milliards de dollars, alors que l’entreprise poursuit sa croissance. Avec EQT Growth, l’équipe a trouvé le partenaire idéal pour tirer parti de cette excellente configuration et accélérer son expansion aux États-Unis et en Europe. Nous avons été réellement impressionnés par le dévouement et le niveau de professionnalisme de l’équipe GotPhoto et nous avons apprécié de faire partie de leur aventure. »

Mathis Wilke, directeur exécutif de Stout, a dirigé la transaction, Kevin Kissner étant co-responsable du projet, avec le soutien de Nansi Nistorova et Tim Branse de Stout.

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